1、FedEx、UPS日均業(yè)務(wù)量下滑
7月23日，UPS發(fā)布第二季度財(cái)報(bào)。第二季度營業(yè)收入為218億美元，比預(yù)期低4.4億美元，同比下降1%。調(diào)整后的營業(yè)收入為20億美元，同比下降29.3%，比共識預(yù)期低11%。這一數(shù)據(jù)震驚了許多投資者，導(dǎo)致股票在財(cái)報(bào)電話會議后的幾分鐘內(nèi)暴跌12%。
而且UPS的客戶正在從空運(yùn)降級到陸運(yùn)運(yùn)輸，從地面運(yùn)輸降級到價(jià)格更低的SurePost。這是一種將包裹注入美國郵政系統(tǒng)進(jìn)行最后一英里遞送的經(jīng)濟(jì)服務(wù)。這種變化導(dǎo)致的結(jié)果是UPS的空運(yùn)日均業(yè)務(wù)量下降了7.8%；地面運(yùn)輸?shù)娜站鶚I(yè)務(wù)量增長了2.3%。
近年來，F(xiàn)edEx和UPS都在宣傳其改進(jìn)后的地面運(yùn)輸如何使運(yùn)輸時(shí)間比競爭對手更快。在此過程中，他們還為自己的快遞（Express）和延期（Deferred）服務(wù)創(chuàng)造了競爭對手。
自2019年以來，UPS提高了地面運(yùn)輸效率，使得12%的線路的交付時(shí)間從3天縮短到2天；另外22%的路線從3天縮短到2天，允許更多的快遞和延期包裹被轉(zhuǎn)化為地面運(yùn)輸。甚至是交付時(shí)間比地面運(yùn)輸晚1-2天的SurePost，也有7%的包裹的運(yùn)輸時(shí)間縮短，從而促使客戶降級服務(wù)選項(xiàng)。
實(shí)際上，快遞和遞延業(yè)務(wù)量的下降早在二十多年前就開始了。這始于FedEx收購RPS（重新命名為FedEx Ground）和行業(yè)保證的指定日期的地面運(yùn)輸服務(wù)。在2000年，F(xiàn)edEx Express運(yùn)營單位每天處理292萬個(gè)包裹。截至5月31日，2024財(cái)年的處理量為258萬個(gè)包裹。在同一時(shí)期，F(xiàn)edEx Ground的日均處理量從152萬個(gè)包裹增至1070萬個(gè)包裹。
2、電商帶動新競爭者的崛起
FedEx、UPS業(yè)務(wù)量的變化，一個(gè)主要的拐點(diǎn)就是過去10年電子商務(wù)的爆炸性增長，導(dǎo)致65%的美國國內(nèi)包裹直接交付給消費(fèi)者。2010年，網(wǎng)上零售額只有不到5%，在過去電商迅猛增長的這10年中，這個(gè)數(shù)字增加了兩倍多，達(dá)到了18%，其中大部分增長發(fā)生在2020年，也就是疫情期間，美國電商銷售額增長了5倍。
而在全球范圍內(nèi)，電商的增長速度更為驚人，自2010年以來，全球電商銷售額增長了近800%，這種爆發(fā)式的增長不僅推動了電商包裹量的增加，還帶動了全球物流模式的轉(zhuǎn)變。
全球電商增長的背景下，一方面，越來越多的在線訂單由當(dāng)?shù)厣痰曷募s；另一方面，中國的電商平臺，例如TEMU、SHEIN等，將訂單帶入美國邁阿密、洛杉磯、達(dá)拉斯和芝加哥等門戶機(jī)場，通過這些主要機(jī)場實(shí)現(xiàn)快速清關(guān)和配送后，將最后一英里的配送交給了以Better Trucks、Jitsu、Veho、Uni-Uni和SpeedX等為代表的規(guī)模較小的公司完成。
雖然這些地區(qū)承運(yùn)人最終可能會將業(yè)務(wù)輸給FedEx和UPS，但加劇的地區(qū)競爭迫使這些巨頭在利潤率較低的較短運(yùn)輸區(qū)運(yùn)營，導(dǎo)致每件包裹的收益降低。
除了這些地區(qū)承運(yùn)商，電商零售巨頭包括亞馬遜、沃爾瑪?shù)纫舱诎f送領(lǐng)域發(fā)展成為一股不可忽視的力量。例如：亞馬遜每天通過其配送服務(wù)合作伙伴網(wǎng)絡(luò)雇傭的司機(jī)遞送超過2200萬個(gè)包裹。
沃爾瑪首席執(zhí)行官Doug McMillon則在5月的財(cái)報(bào)電話會議上曾表示：“在過去12個(gè)月中，沃爾瑪在美國有44億件商品實(shí)現(xiàn)了當(dāng)日達(dá)或次日達(dá)，其中約20%在3小時(shí)內(nèi)交付。”這意味著沃爾瑪每天從其4600家本地商店通過包括Uber Eats和DoorDash等通常以食品遞送聞名的公司使用的零工工人交付超過400萬個(gè)包裹。
在過去10年中，隨著企業(yè)在距離消費(fèi)者更近的地方完成在線訂單履約的推動，運(yùn)輸距離較短（少于300英里）的包裹比例從45%增加到68%，而運(yùn)輸距離1400英里或以上的包裹比例則從17%下降到10%。
不過現(xiàn)在，大型電子商務(wù)零售商從陸運(yùn)轉(zhuǎn)向SurePost，以及UPS推出更便宜的陸運(yùn)服務(wù)（Ground Saver），其運(yùn)輸時(shí)間為陸運(yùn)+ 3天，這種種變化都表明消費(fèi)者將接受較低價(jià)格的慢速送貨服務(wù)。就連在加快配送速度方面不斷挑戰(zhàn)極限的亞馬遜，也在應(yīng)對來自中國電商平臺TEMU和SHEIN的低成本競爭。亞馬遜最近宣布將為低價(jià)商品提供折扣市場，這些商品在下訂單后10天內(nèi)直接從中國發(fā)貨給消費(fèi)者，從而避免在更昂貴的美國配送中心備貨。
鑒于這些變化，到2026年旺季，一些主要零售巨頭的配送團(tuán)隊(duì)、以及區(qū)域性承運(yùn)商或許能夠每天向用戶交付超過FedEx和UPS總和的包裹。壟斷格局被打破，全球包裹遞送的格局或許將被重新定義，F(xiàn)edEx和UPS等傳統(tǒng)物流巨頭需要為這個(gè)未來做好準(zhǔn)備，如何在這場變革中找到自己的定位，或?qū)Q定著未來的市場地位和競爭力。
